Domino's Pizza har inte gått bra i diken.
På tisdag morgon ringer analytiker VD Ritch Allison nedgraderade utsikterna på försäljningstillväxt från 8 till 12 procent ner till 7 till 10 procent, med hänvisning till tryck från leveransappar från tredje part som GrubHub och UberEats som nu möjliggör leverans av allt från pizza till tacos till hamburgare.
Tävlande som har använt dessa appar snara kunder genom gratis leverans och andra incitament. Allison anser att kommersiell leverans som denna, som äter i redan tunna marginaler, är ohållbar och att, som han sa CNBC , 'det kommer en betydande omskakning till branschen.'
I samma investerarsamtal presenterade Allison en ny strategi för Domino's, ett företag som ursprungligen byggde sig på löftet om 30 minuters leverans.
Domino's kommer inte att fokusera på leverans längre. Istället byter de fokus till var 45 procent av deras försäljning kommer från, genomförandeorder, som är mer lönsamma eftersom de inte behöver betala en förare.
hur gammal är kevin undergaro
För att stödja detta sa Allison att de kommer att öka antalet fysiska Dominos butiker och kommer att genomgå renovering av många av sina befintliga butiker. Fokus på transporter innebär större möjligheter att stjäla marknadsandelar eftersom den totala bärmarknaden är större än leverans (2,5 gånger större enligt analytiker Matthew DiFrisco ).
Här är varför detta är en så spännande strategi.
Tack till Domino för att ha tittat på vad det är känt för (snabb leverans) och att vara villig att spränga det lite. Medan Papa John's och Pizza Hut spelar i det digitala utrymmet genom att locka kunder med appar och neutralisera leverans som en fördel, återvänder Domino's till något de kan bättre kontrollera, deras fysiska butiksmiljöer, både i kvantitet och kvalitet. På så sätt fiskar de i en större damm, med tanke på att bärningen är en större och mer lönsam paj och de går efter en större bit av den.
Men ändå är bekvämligheten med leverans från dörr till dörr obestridlig, så strategin är inte utan sina utmaningar.
Pizza Hut och Papa John's är smidiga konkurrenter och kommer sannolikt att fortsätta hitta sätt att tillföra mer värde för konsumenten i leveransprocessen. Och strategin att gå tillbaka till butiksupplevelsen och investera för att öka de fysiska distributionspunkterna (nya butiksöppningar) är en strategi som är så gammal som tiden, så kommer det att sakna sexighet för franchisetagare?
Återigen tycker jag att nedläggningen till affären är intressant på grund av vem den kommer ifrån, kedjan som populariserade idén att få pizza levererad till ditt hem.
har tony stewart en flickvän
Det finns en viktig lektion här för entreprenörer eller andra i näringslivet. När det inte går bra kan det inte finnas några heliga kor. Du måste förstå marknadsdynamiken, dina styrkor, vad som fungerar för dig, och var den största potentialen ligger och inte vara rädd att svänga. Det kan innebära att du går tillbaka till något du vet som fungerar. Det kan vara något som flyger inför det du har gjort. Men stas hjälper inte.
Det är bara tiden som visar om Allisons drag visar sig vara ett steg i tävlingen. Men för vissa är Domino's ute efter bärare för att bära dagen för dem med Wall Street, franchisetagare och nästan alla andra.
